Försäljning av högutdelade aktier för maximal avkastning. Jan 15, 2014 12 53. Försäljning av köpoptioner djupt i pengarna är ett alternativt sätt att köpa aktier i ett företag. Närmare bestämt när man säljer stora pengar läggs Motsvarar det att äga motsvarande aktier så länge som aktiekursen inte överstiger optionens lösenpris vid utgången av dagen. Strategin uppvisar vissa fördelar och passar väl profilen för de flesta investerare som är intresserade av aktier med hög utdelning. är särskilt lämplig för individer som har sina utdelningar beskattade se tabell i slutet. Den viktigaste fördelen är att investeraren fullt ut erhåller tidsvärdet av optionerna, vilket kommer att vara större än utdelningen om strejkpriset är korrekt valt Strejken Priset bör väljas noggrant för att ge ett högtidsvärde högre än utdelningen och samtidigt vara svårt att nå för lagret inom alternativets livstid helst ett år. Rörligheten hos aktiebolaget som överstiger lösenpriset är lågt eftersom aktiekursen belastas av den höga utdelningen, som subtraheras från aktiekursen i varje kvartal. Dessutom är de flesta högutdelningslager lågvuxna aktier som distribuerar en stor del av deras vinst till sina aktieägare och en mindre del på sina framtida tillväxtkorgar. Därför tenderar kapitalvinsterna för dessa aktier att vara begränsade. En mycket viktig fördel med ovanstående strategi som inte är så uppenbart är alternativets utmärkta beteende under Dåliga perioder Om aktien faller signifikant minskar optionsvärdet för tiden kraftigt till noll och följaktligen kommer den snabba investeraren omedelbart att växla från optioner till aktier. Närmare bestämt kommer investeraren att stänga uppsättningarna och mottar det mesta av det initiala tidvärdet av alternativen , och köper samtidigt motsvarande antal aktier På detta sätt kommer investeraren att få både det ursprungliga tidsvärdet av optionen och aktieutdelningen, vilket innebär att investeraren i huvudsak kommer att få en nästan dubbel utdelning under ett dåligt år. Dessutom är en annan fördel med strategin att investeraren kan uppnå en låg till medelhög nivå av hävstångseffekt, vilket är omöjligt när man köper aktier via det traditionella sättet Mer specifikt, eftersom försäljningen av köpoptioner höjer investerarnas belopp direkt, kommer investeraren att få inneha mer aktier än en s nettoförmögenhet skulle tillåta så länge som investeraren har ett konto för portföljmarginal trots att Hävstångseffekt är ett tvåkantigt svärd, en låg hävstångsgrad är fördelaktig för den försiktiga investeraren eftersom det gör det möjligt för henne att köpa ett nytt lager utan att behöva sälja ett annat lager först Vanligtvis krävs ett minimum av 100 000 för denna typ av konton . Efter översynen av fördelarna med strategin att sälja satser bör man komma ihåg att det inte finns något sådant som en fri måltid Risken för denna strategi är att beståndet kan adva NCE långt högre än optionerna för optionerna och därigenom kan investeraren missa en betydande del av potentiella realisationsvinster. Men som nämnts ovan är aktierna med hög utdelning vanligen de lågkvalitativa kontantkorgen, som vanligtvis rör sig mycket långsammare än Marknaden som de har beta lägre än 1 Det är dessutom ganska tveksamt att dessa aktier skulle ge något värde till sina aktieägare om de nått mycket höga nivåer. Risken för denna strategi är därför begränsad. Exempel på lämpliga bestånd för denna strategi är Exxon Mobil NYSE XOM, Chevron NYSE CVX, McDonald s NYSE MCD, Wal-Mart NYSE WMT, Philip Morris NYSE PM och Procter Gamble NYSE PG Det finns också andra företag som uppvisar hög tillväxt och sålunda knappt fördelar någon utdelning, men är lämpliga för denna metod tack vare det stora tidsvärdet av sina optioner, vilket i huvudsak belönar en investerare med en stor utdelning, trots att företaget knappt distribuerar några exempel på sådana företag är Apple NASDAQ AA PL, Cognizant Technology Solutions NASDAQ CTSH, F5 Networks NASDAQ FFIV, DirectTV DTV och Sängbadet Utöver NASDAQ BBBY. Tabellen nedan visar det årliga avkastningen på Jan-15-säljoptionerna för dessa företag. Värdena är levande för syftet med noggrannhet. Det är Det är uppenbart att försäljningen av uppsättningar väsentligt ökar det årliga avkastningen som realiserats, särskilt i jämförelse med avkastningen på beskattade utdelningar. Det finns ett enkelt svar på den här frågan, men jag kommer att göra det lite längre och komplicerat. Det kan vara svårt för nybörjare att Engagera sig i alternativhandel, för allt från oss håller vi höra hur farliga alternativen är. Finansiella rådgivare av alla slag kommer att berätta att alternativen är mycket farliga, du kan förlora pengar, det är en spelning, det är inte för genomsnittliga investerare, du Bör inte handla alternativ med dina pensionspengar och mycket mer eller liknande nonsens. För det mesta, folk som avskräcker dig från handelsalternativ har aldrig handlat alternativ De spelar bara sina gamla repade re sladd som de har lärt sig vid sitt senaste seminarium. Och mäklare måste tyvärr berätta för det för att lagen tvingar dem. Leveransalternativ betyder inte att hoppa in i komplicerade avancerade strategier. En enkel säljstrategi är tillräcklig för att göra dig vinst som andra aldrig tror Du kan göra. Om jag säger att jag har gjort i genomsnitt 45 vinster årligen under de senaste tre åren som säljer sätter du inte tro på mig och du kommer att tänka på för bra för att vara sant sak. Och ändå är det möjligt att nå De siffrorna och utan att ta stor risk med dina pengar Ett sätt att minska risken är handel alternativ mot aktier du vill äga och som utdelning investerare, vilka aktier vill du ha. Om du förstår grunderna för alternativ, hur du kan göra pengar som använder dem, kommer du ta reda på att handelsalternativ är väldigt enkelt, enkelt och inte riskabelt alls Det bästa sättet att ta reda på sig själv är att ta en liten handel och prova om du inte vill begå din egen kontanthandel i ap aper pengar konto först gjorde jag det själv nyligen även efter två års handel använder jag fortfarande papper pengar konto för att träna handel Mitt lilla konto tillåter inte mig att handla så ofta som jag önskar, så för resten av tiden använder jag papper pengar konto. Trading alternativ och i vårt fall säljer satser handlar om en investerares tankegång Om du låter ditt sinne tänka på hur farligt det är och aldrig försöka ens på ditt papperskonto, kommer du att sakna en bra möjlighet till ditt liv. Jag förstår att det är Inte lätt att komma in i en inställning till en alternativ handlare Jag har varit där själv Det är svårt först när din förståelse om alternativ är begränsad Men oroa dig inte, du behöver inte göra det komplicerat. Hur man ändrar sin inställning till ett alternativ trader. There är några steg du kan ta och upprepa dig så länge du blir bekväm med dem gjorde jag det själv för ett par år sedan när jag tittade på affärer skulle jag ta. En regel nummer ett säljer sätter mot aktier du vill äga utdelning stocks. Ru le nummer två väljer ett strejkpris du är okej att betala för lagret om du får tilldelas när du kommer att bli tvungen att köpa ett lager. Rulla nummer tre om du har ett litet konto och inte har råd med fler kontrakt än en, välj så länge utgång som möjligt för att samla minst 1 00 i premier före provisioner Om du har råd med fler kontrakt kan du välja kortare term Jag gillar 56 dagar och gå med en mindre premie till exempel 0 38 se min senaste handel med MSFT. Rule nummer fyra kontrollera Lager stöder och motstånd, är trenden bullish Vilken håller det? Har du en hausse eller bearish förväntningar Om du är hausse, fortsätt och sälja alternativet Om du är baisse på den aktuella aktien, gå och välj ett annat lager eller vänta på bearish Trend att slutföra och sedan sälja alternativet. Rulla nummer fem sålde ditt alternativ Du samlade in en premie då Ge aldrig upp det Försvara Det var fel på din bedömning och beståndet gick ner Oroa dig inte om lagret gick ITM i pengarna, vilket betyder Nedan Strejk du har två alternativ hur man försvarar din premie. Du vill inte att aktien ändå rulla alternativet nere. Du vill inte störa med rullande alternativ, ta aktie. Rulla nummer sex köpa aldrig alternativ Alltid sälja dem Har tid förfallna på din sida, inte mot dig Du kan bara köpa alternativ som en del av en spridning, eller när du är 100 säker på att en viss aktie kommer att gå ner eller upp Men vem är 100 säkert idag, rätt Folk köper sätter som skydd, men även då behöver du vara 100 korrekt eller du kommer att förlora allt du betalat för alternativet. Vad du behöver veta. Först behöver du inte veta någonting om grekerna bakom alternativpriser, värdering eller rörelse. Allt du behöver veta är vad Alternativet är och hur du kan använda det Alla andra saker är bara ett ljud. För det andra vill du ha en lista över bestånd du vill handla. För det tredje behöver du en mäklare s godkännande för handel alternativ. För det första behöver du en bra plattform jag som ThinkorSwim-plattform, men du kan använda någon annan plattform. För det femte behöver du kontanter för säkrade pengar sätter eller marginal godkännande för nakna sätter jag föredrar nakna sätter som jag kan använda andra människors pengar att handla Men med nakna sätter när man använder marginal, se till att du har tillräckligt med pengar för att eventuellt täcka ditt uppdrag. Det skulle vara obehagligt att lägga ett lager och inte har pengar för att köpa det Det är då förluster kan bli stora. Så vad är ett alternativ. Eftersom jag pratar om sätter, låt oss ta en titt på sätter. Ett säljalternativ är en rätt att köpa eller sälja ett lager till ett visst pris Strejk vid en viss tidpunkt. Varje alternativ är ett tidskänsligt instrument Det betyder att när det kommer närmare utgången blir dess värde mindre och mindre så länge det blir noll, men endast om alternativet är ur Pengar och det här är den främsta anledningen till att jag inte köper alternativ men säljer dem När du säljer ett alternativ får du betalt Du får en premie. Om du säljer ett köpalternativ till en kille på andra sidan säljer du honom rätten att sälja dig hans lager till ett visst pris vid tidpunkten för utgången och ibland även tidigare Det innebär att om du säljer ett köpoption med 20 pris och 3 månader kvar till utgången, säljer du rätt till en person på andra sidan handeln för att sälja dig sina 100 aktier till 20 a aktie tre månader från nu Om aktien faller till 13 en aktie måste du köpa 100 aktier för 20 en aktie. För denna olägenhet får du betalt. Du får betalt en premie. Och här kan du säga att jag inte vill köpa en 13 lager för 20 Det är en förlust Vilken risk jag kan förlora pengar Rådgivarna hade rätt Och du freak out. Detta är en anledning till att jag handlar alternativ säljer sätter mot utdelningstillväxtlagret Utdelningstillväxtlagret är mogna företag och det är mycket osannolikt att de skulle Faller dramatiskt i pris under marknadspanik. Om de råkar falla under försäljningen som för några år sedan sjönk JNJ utan anledning till 56 en andel som de brukar återhämta sig ganska snabbt eller om inte snabbt över en kurs om några år igen kontrollera diagrammet av JNJ när det gick från 56 hela vägen upp till 100 a dela med sig. Det var faktiskt en anledning. Ett fåtal produkter av JNJ återkallades av ett företag och investerare freaked out om det. Det var en löjlig sälja som erbjöd stor möjlighet att köpa. Om någon av de panikerade investerarna där ute bestämmer sig för att ge upp sin aktie använda sin rätt att utöva sitt alternativ och tilldela dig ett lager som JNJ, kommer du att vara arg Kan du betrakta det som en förlust. Om ditt alternativ kommer in i pengarna vid utgången och du bestämmer dig för att inte rulla till en lägre strejk men acceptera Lager du kommer att bli tvungen att köpa till aktiekurs minus premium a share Och du börjar samla utdelningar. När försäljningen sätter mot utdelningsandelar finns det bara två möjliga outputs. An option löper ut och du håller premiumen. Ett alternativ går inte ut värdelöst och du får tilldelas en utdelning som betalar lager, så det är en win-win-situation, det finns det inte. Det finns alternativhandlare där ute som är mycket framgångsrika och de handlar alternativ för ett levande En av dem är en självtillverkad multi - miljonär Teddi Knight från Ontario i Kanada Du kan hitta information på hennes hemsida. Har du någonsin hört talas om Karen Supertrader Karen är en annan självtillverkad miljonär som lärde sig handelsalternativ och gjorde miljoner. Hon började med 100 000 konton och gjorde det till 41 miljoner på tre år och hon är Med en enkel nätt säljsäljstrategi oskyddad järnkondor 1 kort OTM-samtal 2 korta OTM-satser Du kan titta på en video med Karen intervjuad av Tom Sosnoff i Tasty Trade. Trader gjorde 41 miljoner vinst i 3 års optionshandel. Karen Supertrader kunde gör det självklart det tog henne ungefär 5 år innan hon hittade sin strategi och behärskar det och sedan ytterligare 3 år för att göra henne in i en förmögenhet. Hon är nu min förebildsmästare. Jag ska göra allt för att ta reda på mig själv strategi för att multiplicera mitt konto på samma sätt Eftersom jag började med mindre pengar kommer det att ta mig längre Nu måste jag öka mitt konto från nuvarande 18k till 100k och sedan till miljoner Om tre år. Berätta för mig, handlar du om alternativ o r överväga att handla det Är du rädd för att börja jag var rädd som ett helvete, men när tiden gick, insåg jag hur lätt det var Om du behöver hjälp, skriv mig ett mail och jag kan hjälpa dig med en handel och du kan Lär dig och starta din egen penningmaskin för att samla in utdelningar och optionspremier. Effekt av utdelningar på optionsprissättning. Utdelningar av aktier utdelade av aktier har stor inverkan på deras optionspriser. Det beror på att det underliggande aktiekursen förväntas sjunka med utdelningsbeloppet på Ex-dividend date. Manwhile värderas optioner med hänsyn till prognostiserad utdelning fordran under de närmaste veckorna och månaderna fram till optionens utgångsdatum. Följaktligen har optioner av höga kontantutdelningslager lägre premieuppringningar och högre premieuppsättningar. Effekt på köpoption Prissättning. Villkor är vanligtvis prissatta med antagandet att de endast utövas på utgångsdatum Eftersom den som äger aktierna från och med utdelningsdagen mottar kontantutdelning, säljare av köpoptioner på Utdelning betalande aktier antas att ta emot utdelningarna och därmed köpoptioner kan få rabatterade med så mycket som utdelningsbeloppet. Effekt på Put Options Pricing. Put alternativ blir dyrare på grund av att aktiekursen alltid sjunka med utdelningsbeloppet efter ex-dividend date. More Articles. Ready att starta Trading. Your nya handelskonto finansieras omedelbart med 5000 virtuella pengar som du kan använda för att testa dina handelsstrategier med hjälp av OptionHouse s virtuella handelsplattform utan att riskera hårda intjänade pengar. När du Börja handla för riktiga. Alla affärer som gjorts under de första 60 dagarna kommer att vara provisionsfria upp till 1000. Detta är en begränsad tid erbjudande Act now. You kan också like. Continue Reading. Buying straddles är ett utmärkt sätt att spela intäkter Många gånger , Aktiekursavståndet upp eller ner efter kvartalsresultatrapporten men ofta kan rörelsens riktning vara oförutsägbar. Till exempel kan en avyttring ske trots att vinstrapporten är bra om investerare ex Pected great results Läs vidare. Om du är mycket bullish på ett visst lager på lång sikt och letar efter att köpa beståndet men anser att det är lite övervärderat för tillfället så kanske du vill överväga att skriva säljalternativ på lageret som Ett sätt att förvärva det med en rabatt Läs vidare. Också kända som digitala alternativ tillhör binära alternativ till en speciell klass av exotiska alternativ, där alternativet näringsidkaren spekulerar rent på underliggande riktning inom en relativt kort tidsperiod. Läs vidare. Om du investerar Peter Lynch-stilen och försöker förutsäga nästa multi-bagger, vill du veta mer om LEAPS och varför anser jag att de är ett bra alternativ för att investera i nästa Microsoft Read on. av aktier har stor inverkan på deras optionspriser Det beror på att det underliggande aktiekursen förväntas sjunka med utdelningsbeloppet på ex-dividend date Läs vidare. Som ett alternativ till att skriva täckta samtal kan man ange ett tjursamtal Annons för en liknande vinstpotential men med betydligt mindre kapitalkrav I stället för att hålla det underliggande lagret i den täckta samtalsstrategin, alternativet Läs vidare. Vissa aktier betalar generösa utdelningar varje kvartal Du kvalificerar dig för utdelningen om du innehar aktierna före Ex-dividend date Read on. För att uppnå högre avkastning på börsen, förutom att göra mer läxa på de företag du vill köpa är det ofta nödvändigt att ta på sig högre risk. En vanligaste sätt att göra det är att köpa aktier på marginal Läs vidare. Dagens handelsalternativ kan vara en framgångsrik och lönsam strategi men det finns ett par saker du behöver veta innan du börjar använda alternativ för dagshandling Läs vidare. Läs mer om huruvida samtalskvoten är, hur den härleds och Hur det kan användas som en kontrarisk indikator Läs vidare. Put-call parity är en viktig princip i alternativprissättning som först identifierades av Hans Stoll i sitt papper, The Relationship Between Put and Call Prices, 1969. Det står att pr Emium av ett köpoption innebär ett visst rättvist pris för motsvarande köpoption med samma lösenpris och utgångsdatum, och vice versa Läs vidare. I alternativhandel kan du märka användningen av vissa grekiska alfabet som delta eller gamma när man beskriver risker Förknippade med olika positioner. De är kända som grekerna Read on. Eftersom värdet på aktieoptionerna beror på priset på det underliggande lagret är det användbart att beräkna det verkliga värdet på beståndet med hjälp av en teknik som kallas diskonterat kassaflöde. Läs vidare .
No comments:
Post a Comment